Давайте рассмотрим все имеющиеся параметры статуса счёта в платформе MetaTrader 4, которые активизируются во время торговли. Постараемся понять, что это такое, что каждый из этих параметров означает и как рассчитывается. Всё это очень важно для начинающего трейдера.
Форекс брокер RoboForex ЛИДЕР НЕЗАВИСИМОГО РЕЙТИНГА! Перейти в общий рейтинг лучших Форекс брокеров =>>>
Как видим есть пять показателей статуса счёта — это Баланс, Средства, Маржа, Свободная маржа и Уровень. Рассмотрим каждый из них в отдельности.
1. Баланс (Остаток, Balance) — это баланс Вашего депозита. Цифры в этой графе актуальны до тех пор пока Вы не открыли ордер/ордера. После открытия сделки/сделок смотреть нужно в графу «Средства».
2. Средства (Эквити, Equity) — здесь отображается реальное количество денежных средств на Вашем торговом счёте в данный момент времени, с учётом всех открытых позиций — прибыльных и/или убыточных. Если закрыть все эти открытые позициии по текущим котировкам, то именно эта сумма окажется на балансе Вашего счёта — в графе «Баланс».
Маржа — значение слова и определение термина
Слово «маржа» произошло от английского margin, в свою очередь, позаимствованного из французского языка. Оригинал звучит как marge, что в дословном переводе означает «преимущество».
Российская вариация появилась ближе ко второй половине 20 века. Изначально термином «маржа» обозначали разницу финансовых показателей:
- курсов валют;
- цен;
- процентных ставок.
Маржа на Форексе
Если говорить простыми словами, маржа — это разница между стоимостью закупки и продажи. Понятие margins также используют в типографии, где оно показывает соотношение между общим и заполненным пространством листа. Это привело к употреблению слова в значении экономического резерва, в т. ч. кредитных средств.
Маржа на Форекс
Если вы начинаете изучать трейдинг или какое-то время им уже занимаетесь, то должны были сталкиваться с такими понятиями, как Маржа, Уровень маржи, Кредитное плечо и прочими.
Это одни из важнейших параметров торговли, которые определяют ваши торговые возможности и в том числе помогают правильно работать с рисками.
Если вы планируете заниматься трейдингом, даже если трейдинг для вас будет только дополнительным источником дохода, обязательно разберитесь, что это за показатели, что они показывают, и как их использовать в процессе торговли. Иначе их незнание может очень дорого обойтись.
Эта статья как раз расскажет, что такое маржа на форексе, что такое кредитное плечо, как они взаимосвязаны, и как выстраивать свою торговлю с учётом этих параметров.
То есть если у человека нет 100 000, то он всё равно может открыть сделку. Недостающие средства ему предоставит брокер. А взамен на время, пока сделка не закрыта, брокер берёт залог, который и получил название маржа.
Как рассчитать маржу самостоятельно?
Обычно вручную рассчитывать маржу на Форекс трейдерам не приходится. Даже при возникновении необходимости в ее расчете используются специальные калькуляторы. Тем не менее, принцип формирования цифры маржи знать не помешает любому начинающему трейдеру. Рассмотрим процесс на приведенном выше примере. За основу берем текущий курс валютной пары евро-доллар на отметке 1,06527, кредитное плечо, равное 1:500 и объем сделки 1 лот (в пересчете 100 000 единиц базовой валюты).
Размер маржи для сделки с вышеприведенными параметрами рассчитывается как произведение объема ордера в базовой валюте (например, 1 лот*100 000 ед.) и текущего курса, разделенное на размер кредитного плеча. В нашем примере расчет будет выглядеть следующим образом:
В результате расчетов мы получим ту же цифру, что вы видите в терминале, а точнее 213,05 долларов.
Опытные трейдеры знают, что высокий уровень кредитного плеча теоретически делает торговлю на рынке Форекс более рисковой. Почему только теоретически? Большое кредитное плечо предоставляет трейдеру возможность (право, а не обязательство) открыть сделки большим совокупным объемом по сравнению с меньшим кредитным плечом. Впрочем, пользоваться или нет этим правом, решать только трейдеру. Как кредитное плечо связано с уровнем маржи на Форексе?
Как рассчитать маржу в трейдинге
Расчет маржи на Форекс можно рассмотреть на простом примере. Для этого следует располагать следующими данными:
- В качестве актива выбор остановлен на паре EUR/USD;
- Предполагается, что обменный курс равен 1,0453 евро за один доллар;
- Для расчета выбран размер валютного контракта, соответствующий 0,01 лоту. Это сумма в 1000 евро;
- Обычно для депозитов небольших размеров брокерская компания дает кредитное плечо 1: 500.
Расчет маржи производится по следующей формуле: объем всего контракта / размер кредитного плеча * текущий обменный курс = 0,01 / 500 * 1,0453 = 2,0906 $. Именно такой размер маржи можно наблюдать на рисунке, отображающем операцию продажи вышеуказанного актива.
Величина кредитного плеча может иметь различные размеры, но чаще всего встречаются значения от 1:50 до 1:500. Это обусловлено спецификой рынка и возможными рисками. Поэтому разные дилинговые центры предоставляют различные условия кредитования.
Новичкам следует учитывать, что при открытии сделки одного и того же размера с кредитным плечом 1:500 потребуется гораздо меньший залог, чем в случае с плечом 1:100.
Что такое верификация и почему ее следует проходить каждому трейдеру?
Виды
Среди базовых показателей выделяют 3 типа маржи:
- Коммерческая — независимая характеристика, помогает формировать оценку эффективности. Складывается из количества продаж, а также значений наценки и себестоимости материалов/продукции.
- Свободная — биржевой параметр, отражающий эффективность торговли. Вычисляют отношением величины маржи открытых позиций к балансу трейдера.
- Контрибуционная — используется в экономике и предпринимательской деятельности. Представляет разницу между валовым доходом организации и суммой нынешних затрат.
В действительности разновидностей гораздо больше. Это связано с применением термина в разнообразных сферах, так или иначе связанных с финансами.
Валовая
Валовая маржа отражает объем фактической прибыли. Это процент от общей прибыли, которую организация сохранит после вычета целевых затрат на производство и реализацию продукции. Параметр можно посчитать по формуле Bm=BP/OP*100%, где:
- BP — валовая прибыль (необходимо вычесть себестоимость из выручки).
- OP — объем продаж.
Валовая маржа
Высокий процент указывает на доходность предприятия. В английском языке используют определение Gross Profit Margin (GPM), от которого произошло второе русское название — гросс.
Бэк
Back Margin используют для вычисления прибыли, получаемой за счет временного снижения цен:
- акций;
- бонусных программ;
- временных скидок.
Параметр «бэк» относят к непостоянной марже. Она зависит от внешних факторов, а также значительно влияет на размер прибыли компании. В противовес вычисляют Front Margin, показывающую прибыль при стандартной наценке.
Вариационная
В биржевой торговле и Forex используют понятие вариационной маржи. С учетом коррекции рынка это сумма, которую участники торгов получают или тратят. Как правило, средства предоставляет кредитная компания либо брокер.
Вычисления производят для конкретной позиции/лота. Существует большое количество онлайн-сервисов и калькуляторов, созданных для упрощения расчетов.
Вариационная маржа
Маржинальное плечо на Forex
На «Форексе» распространена маржинальная торговля. При таком подходе трейдер вместо фактического депозита использует заемные средства.
Методика отличается от обычного кредита: объем займа во много раз превышает сумму залога. Отдельные брокеры предлагают «кредитное плечо» с соотношением 1:500 и выше. Торговые терминалы вроде MetaTrader 4 (мт4) отображают маржу 2 типов:
- свободная — количество средств, доступных для открытия сделок;
- уровень — отношение баланса и маржинального параметра.
Характеристики отображаются в процентах.
Банковская
В банковской сфере маржу применяют при расчете процентных ставок:
- кредитов;
- депозитов;
- вкладов.
Термин используют для определения разницы между показателями операций и межбанковских переводов. При вычислении учитывают размер нынешней ставки, а также сроки вклада или займа.
Чисто процентная
Чисто процентная маржа (ЧПМ) отображает стабильность и эффективность деятельности финансовой организации. Для подсчета используют формулу (KD-KR)/DA. Условные обозначения:
- KD — комиссионные доходы.
- KR — затраты.
- DA — прибыльные активы.
Расчеты компаний лежат в открытом доступе. На ЧПМ ориентируются при открытии нового счета в конкретном банке.
Калькулятор расчета маржи
Операционная
Operating Profit Margin (OPM) применяют для определения характеристики, демонстрирующей рентабельность производства. Параметр показывает процент чистого заработка либо убытка конкретной организации. Известны случаи, когда работники бухгалтерии фальсифицировали значение операционной маржи.
Другие виды
Множество экономических отраслей привело к появлению разнообразных вариаций термина. Каждая сфера может интерпретировать понятие по-своему, используя собственные формулы расчета.
Значение маржи давно не ограничено оценкой разницы первоначальной и конечной стоимости продукта. К примеру, при работе с инвестициями специалисты рассчитывают размер маржинального кредитования. А в случае с инновационными технологиями параметр используют для вычислений потенциальной прибыльности разработок.
Аналогичный термин применяют для указания процента переплаты — разницы между кредитной покупкой и фактической стоимостью товара. А для отображения соотношения величины кредита к выданным под залог средствам предусмотрена гарантийная маржа.
Прибыльна ли маржинальная торговля?
Да, в связи с тем, что немногие инвесторы могут участвовать в крупных сделках, использование маржи позволяет влиться в большой финансовый поток.
Использование кредитного плеча, позволяет расширить уже имеющийся бизнес.
С помощью маржи модно обеспечить некоторые рыночные позиции, которые превышают суммы вашего счета. А также маржа покрывает непредвиденные потенциальные убытки при ведении торгов с кредитным плечом.
Похожие статьи:
- Обязательный минимальный платеж по кредитной карте…
- Как открыть брокерский счет? Отвечаем на вопрос!
- Что такое программа Спасибо от Сбербанка: как…
- Пошаговая инструкция, как подключить Спасибо от…
- НПФ Сбербанк: что это такое, как перевести пенсию в…
- Инструкция, как узнать сколько бонусов спасибо от…
- Все партнеры Спасибо от Сбербанка — новый список,…
- Все способы, как отключить мобильный банк Сбербанк за минуту
- Свежие способы, как отключить автоплатеж Сбербанк…
Отличие маржи от прибыли и наценки
Наценка отображает объем добавочной стоимости по каждой единице товара. Прибыль же представляет собой разницу между покупкой и реализацией. А показатель margin применяют для вычисления чистого дохода — процента выручки без расходов.
Интересно: маржу и наценку рассчитывают в денежных единицах по аналогии. Иначе дело обстоит при переходе на проценты:
- размер надбавки к стоимости не ограничен;
- маржа не превышает 100%.
Отличие маржи от прибыли и наценки
Продавцу решать, за какую цену он готов реализовывать товар. Он может приобрести партию лаков по 100 руб. за штуку, а на продажу выставить уже за 300. Тогда наценка равна 200%, а значение маржи — 66,7%.
Разбираемся с терминологией
Под маржинальной торговлей подразумевается работа с заемными деньгами, вводится понятие плеча. Оно выбирается трейдером при открытии счета, корректируется через личный кабинет. Торгуя на Форекс, сделки заключаются на сумму, превосходящую внесенные на счет средства. Брокер выдает трейдеру краткосрочный кредит, увеличивая его торговые возможности.
Под маржей понимается величина залога, депозита, являющегося обеспечением выданного кредита.
В торговом терминале содержится вся информация по залогу. Для примера откроем демо-счет и войдем в рынок. В терминале МТ4 во вкладке торговля – интересующая нас информация:
- Баланс – объем депозита.
- Средства – постоянно меняющийся параметр, баланс счета с учетом открытых сделок.
- Маржа – обеспечение кредита по позиции. Торгуем с плечом 1:100, залог равен $1168,70.
- Свободная маржа – часть капитала, на которую открываются новые сделки. Рассчитывается по формуле Средства — Залог.
- Уровень – параметр, отражающий соотношение средств на счете к залогу, выражается в процентах.
Как рассчитывается маржа
Из-за большого количества вариаций расчеты показателя могут отличаться.
В европейской экономике процентную маржу вычисляют по формуле PP/FC*100%, где:
- PP — доход от продажи;
- FC — розничная стоимость.
Экономический анализ России и СНГ, в свою очередь, учитывает закупочные цены. Из-за этого расчеты производят уже с помощью формулы (FC-SB)/FC*100%. Используемые значения:
- FC — отпускная цена;
- SB — себестоимость товара.
Предприниматель покупает молоко у частников по 30 руб. за литр и перепродает за 58 руб. в соседнем регионе. Валовая прибыль от продажи единицы товара (1 л) равна 28 руб. Вычислим процент 28/58*100=48,3%. Если описывать совсем простыми словами, то маржа — это деньги, которые предприниматель «закинет себе в карман».
С помощью Excel
Рассчитать процентные показатели можно без специализированных калькуляторов. Достаточно создать файл Excel и заполнить таблицу данными:
- наименование товара;
- себестоимость;
- конечная цена;
- прибыль.
Расчет прибыли
Сведения распределяют по столбикам. Последний используют непосредственно для вычислений, его можно назвать «Маржа». Значение прибыли равно наценке: нужно вычесть из цены себестоимость.
Маржа
Контрольный расчет производят по формуле «=D2/C2*100» (вводить без кавычек). Чтобы придать дробям более удобный формат, измените разрядность чисел на вкладке меню «Главное».
Контрольный расчет
Разбираемся с терминологией
Под маржинальной торговлей подразумевается работа с заемными деньгами, вводится понятие плеча. Оно выбирается трейдером при открытии счета, корректируется через личный кабинет. Торгуя на Форекс, сделки заключаются на сумму, превосходящую внесенные на счет средства. Брокер выдает трейдеру краткосрочный кредит, увеличивая его торговые возможности.
Под маржей понимается величина залога, депозита, являющегося обеспечением выданного кредита.
В торговом терминале содержится вся информация по залогу. Для примера откроем демо-счет и войдем в рынок. В терминале МТ4 во вкладке торговля – интересующая нас информация:
- Баланс – объем депозита.
- Средства – постоянно меняющийся параметр, баланс счета с учетом открытых сделок.
- Маржа – обеспечение кредита по позиции. Торгуем с плечом 1:100, залог равен $1168,70.
- Свободная маржа – часть капитала, на которую открываются новые сделки. Рассчитывается по формуле Средства — Залог.
- Уровень – параметр, отражающий соотношение средств на счете к залогу, выражается в процентах.
Где и как применяется маржа
Экономика — основная область применения. Здесь маржа отражает разницу:
- покупки-продажи;
- процентных ставок;
- производственных затрат и дохода от реализации.
Страховщики пользуются показателем при расчете размера взносов. Термин присутствует также:
- в торговле;
- биржевой и банковской деятельности.
Понятие широко распространено в маржинальной торговле. Брокеры используют его для обозначения заемных средств (кредитного плеча), предоставляемых трейдерам.
В экономике
Успешные предприниматели строят собственный маркетинг-план с учетом маржинальности. Показатель помогает оценить рентабельность. Для повышения показателя необходимо оптимизировать регулярные расходы.
Яркий пример с заработком десятков миллионов за год. Внушительная сумма, но если годовые расходы ее превышают — бизнес будет убыточным. Маржинальность отражает итоговую выгоду от производства. Она же позволяет выявить финансовые недочеты и степень платежеспособности.
В банковской деятельности
Финансовые организации применяют сразу несколько вариантов показателя. Большинство из них представляет разницу:
- ставок по кредитным услугам и вкладам (банковская);
- зафиксированной суммы и фактического размера средств, выданных клиенту (кредитная);
- размером залога и суммой займа (гарантийная).
Для оценки безопасности и финансовой устойчивости банка вычисляют чистую процентную маржу. В расчеты могут включаться все активы компании либо часть, задействованная в получении доходов.
В биржевой деятельности
К фондовым биржам применимо другое определение экономического показателя. Margin Trading представляет собой объем заемных средств, осуществляющих частичное или полное покрытие дорогостоящих сделок.
Маржа в биржевой деятельности
Пример маржинальной торговли:
- депозит составляет 5000 долларов;
- рычаг равен «2 к 1» — трейдер может приобрести или продать активов на сумму до 10 000 долларов.
Брокеры предлагают трейдерам кредитное плечо (леверидж, рычаг) — возможность открывать позиции при минимальной сумме денег на торговом счету.
Форекс
Суть заработка на Forex — в определении движения стоимости того или иного актива.
Задачи трейдера:
- предположить момент роста/падения цены;
- входить в торговлю, создав соответствующую позицию;
- вовремя закрыть сделку.
Прибыль, равную классической марже — разнице курса в момент оформления и закрытия сделки — получать прибыль можно как при уменьшении, так и при росте цены на актив. Здесь же предусмотрены инструменты для маржинальной торговли.
Биржа криптовалют
Большая часть котировок на контракты CFD отражает реальную стоимость. В остальном продажа токенизированных акций криптовалютной биржи слабо отличаются от фондового рынка. Принципиальные отличия состоят лишь в используемых активах и условиях обслуживания. Для расчета маржи курс криптовалюты делят на величину кредитного плеча.
Фьючерсы и опционы
Фьючерсом называют нормативное обязательство купить/продать актив через определенный период времени. Контракт позволяет зафиксировать цену на уровне текущего рынка. При этом оплачивать полную стоимость соглашения не нужно. Достаточно залога, равного гарантийной (начальной) марже.
Опционы — аналогичный договор, но вместо обязательства используют право. Трейдер сам решает, будет ли он осуществлять продажу или покупку по заранее оговоренным условиям. Существуют немаржируемые контракты, предполагающие списание залога. Маржируемые, в свою очередь, резервируют гарантийный процент до исполнения либо отмены условий контракта.
Похожие записи:
Что такое свободная маржа на Форекс?
Всем нам знакомы слова в подвальной части торгового терминала МТ4: “Уровень”, “Свободная маржа” и “Маржа”. Но не все знают, как их применять на практике, и зачем они нужны. Ниже мы проясним эти моменты, так как разобраться с данными понятиями обязательно нужно.
Все трейдеры торгуют на рынке Форекс с единственной целью – получение прибыли. Большая прибыль подразумевает наличие приличного депозита. Их позволить может себе не каждый трейдер Форекс. Поэтому в этом моменте всегда выручает маржинальная торговля. Иными словами трейдинг на деньги, взятые в долг (маржа Форекс) может продолжаться даже тогда, когда торговый депозит практически слит, но трейдеру нужно открыть ещё одну или несколько сделок. В таких случаях брокер в рамках краткосрочного кредитования, даёт возможность открыть ордера, размер которых превышает первоначальный депозит трейдера.
Кстати, маржинальный кредит по величине может отличаться от простого кредита не то, что в десятки, а даже в сотни раз. Все брокеры на Форекс предоставляют своим клиентам кредитное плечо. Его размер у всех разный, от 1:50 до 1:1000. Чем кредитное плечо больше, тем меньше значение залога при открытии ордера.
Кстати, маржинальный кредит по величине может отличаться от простого кредита не то, что в десятки, а даже в сотни раз. Все брокеры на Форекс предоставляют своим клиентам кредитное плечо. Его размер у всех разный, от 1:50 до 1:1000. Чем кредитное плечо больше, тем меньше значение залога при открытии ордера.
Почему нельзя открывать сделку на весь размер депозита
Здесь все очевидно. Любой мало-мальски подкованный трейдер знаком с основами мани-менеджмента. Есть общее правило для фондового рынка — не использовать более 10% депозита в одной сделке. Для Форекса это и вовсе 1–3%. Нужно оставить себе шанс пережить неудачный период, экономно расходуя депозит. Помним, что чем длиннее плечо, тем сильнее вероятные просадки на Форексе.
В большинстве торговых терминалов значения маржи выводятся на главную страницу. В МТ4 они видны во вкладке «Торговля». В частности здесь общий баланс, доступные средства и свободная маржа на Форексе.
Практический пример
Пробуем рассмотреть и закрепить только что изученные материалы на живых примерах. Откроем новый, чистый демо-счет для удобства. Вводим сумму депозита 10 000$ с кредитным плечом 1:100. Далее открываем сделку с одним лотом по курсу 1,0919.
Наша маржа
составляет в тысячу раз большую сумму, чем наш курс при кредитном плечо 1:100.
Свободная маржа
выражается в разнице между балансом — маржой и постоянно прыгает, ввиду добавления в эту же разницу текущей прибыли/убытка. Значение
уровень
отображает отношение
свободной маржи
к
марже
.
Итак, если 1 лот
составляет примерно 1100$,
свободная маржа
составляет примерно 8 800$, то мы можем открыть еще около восьми лотов. Открываем еще одну позицию на восемь лотов и это становится нашим пределом по текущему депозиту. В случае, если позиции будут показывать положительный результат, нам становится доступна к использованию
свободная маржа
с незакрытой прибыли для открытия новых позиций. Но делать это крайне не рекомендуется.
Пробуем рассмотреть несколько иную ситуацию. Открываем демо-счет аналогичный предыдущему, но с кредитным плечом 1:500. Открываем позицию одним лотом по тому же курсу. Итак, наша маржа
в пять раз меньше, нежели при плече 1:100. Т.е чем выше плечо, тем меньше средств уходит на наш залог и тем больше позиций мы можем открыть. В данном случае у нас есть возможность дополнительно открыть около 43 лотов.
Итак, если 1 лот
составляет примерно 1100$,
свободная маржа
составляет примерно 8 800$, то мы можем открыть еще около восьми лотов. Открываем еще одну позицию на восемь лотов и это становится нашим пределом по текущему депозиту. В случае, если позиции будут показывать положительный результат, нам становится доступна к использованию
свободная маржа
с незакрытой прибыли для открытия новых позиций. Но делать это крайне не рекомендуется.
Видео: Уроки ставок — Урок №5 — Маржа
Уровень и состояние маржи образуется в несколько этапов. Биржа назначает минимальные суммы, которые требуются для поддержания позиции на актив, и только после этого брокер может варьировать уровень маржи. Сами же цифры маржи рассчитываются, исходя из размера кредитного плеча.
Что такое кредитное плечо
Так что же такое кредитное плечо и маржа и как они между собой связаны. И начнем с первого понятия — кредитного плеча. Каждый трейдер при открытии счета выбирал или принимал предложенное значение кредитного плеча. Обычно это выглядит в форме пропорции: 1:10, 1:100, 1:500 и так далее.
Альпари предлагает следующий диапазон кредитных плеч: от 1:1 до 1:1000. Но что означают эти цифры? А означают они следующее: во сколько раз большей суммой в своей торговле благодаря кредитному плечу сможет оперировать трейдер. Например, 1:1 позволит трейдеру распоряжаться лишь своей суммой депозита.
А при значении 1:1000 трейдер сможет заключать сделки на сумму, превышающую его депозит в 1 000 раз. Это финансовая поддержка, которую оказывает брокер своим клиентам, чтобы они могли торговать со своим размером депозита на Forex. Это своего рода кредит, который автоматически получает трейдер от брокера.
Но при этом, даже если трейдер потеряет все свои средства, то средства брокера останутся в целости и сохранности. Чем больше кредитное плечо, тем больше сделок сможет открыть трейдер при одной и той же величине депозита. И зависеть это будет от маржи.
Маржа тесно связана с кредитным плечом. Она представляет собой залог, который блокируется на счету у трейдера, когда он открывает сделку. Если у нас будет два счета с одинаковым депозитом, но на них будут разные кредитные плечи, и мы заключим на обоих счетах две абсолютно идентичные сделки, то маржа — средства, которые будут заблокированы брокером для торговли — будет разной.
Практический пример по расчету маржи.
Чтобы закрепить полученные знания о марже на Форекс, рассмотрим практический пример . Откроем новый демо-счёт с депозитом 10 000 долларов, с кредитным плечом 1:100 в любом ДЦ. Например, откроем демо-счёт в компании Альпари с пятизначными котировками. Открываем график любой валютной пары, к примеру, GBPUSD, и для наглядности работы принципа маржи заключим сделку на продажу по цене 1,32735 объёмом 1 лот. Значение маржи будет в 1000 раз больше значения текущего курса с учётом нашего плеча. Для нашей сделки брокер взял под залог у трейдера сумму 1 327, 35 долларов – это маржа. Они заморожены, трейдер не может их использовать для открытия других сделок. Значение свободной маржи, которое представлено в виде разницы между балансом и маржой, будет постоянно меняться, так как в этой разнице учитывается значение текущей прибыли/убытка. Уровень маржи Форекс – это отношение средств к марже. Изменение цены инструмента на 1 пункт (при четырехзначных котировках, при пятизначных – 10 пипсов) баланс изменяется на 10 долларов. Если цена растёт – то баланс уменьшается, если цена падает, то баланс растёт (изображение увеличивается кликом):
При сделке в 1 лот и залоговым размером 1327 долларов, размер свободной маржи составит 8650 долларов и к открытию будет доступно ещё около 6,5 лотов. Если мы откроем ордер объёмом 6,5 лотов, то это будет пределом для текущего депозита. Если сделки пойдут в правильном направлении, то показатель свободной маржи будет расти за счёт незакрытой прибыли. По сути – можно открывать новые сделки, ведь размер депозита будет расти. Но вот делать этого на практике не стоит.
Для подтверждения наших рассуждений откроем калькулятор стоимости пункта и “забьём” в него те же параметры – валютная пара GBPUSD, объём лота – единица, четырехзначные котировки и кредитное плечо 1:100. И мы увидим, что размер залога составит 1316 USD – все, как и при открытии сделки в терминале МТ4. Небольшое расхождение в цифрах – 1327, 35 в терминале и 1316 в калькуляторе связано с особенностью округления при расчете данных в калькуляторе и изменением цены. Но для расчёта маржи при открытии сделки тем или иным объёмом эта погрешность не является существенной.
Откроем ещё один счёт, но с другим кредитным плечом – 1:500. Совершим сделку все тем же 1 лотом по аналогичному курсу (или в калькуляторе стоимости пункта введем эти же параметры). Что в итоге мы увидим? В отличие от предыдущего примера, значение маржи будет в 5 раз меньше. Это значит, что при более высоком кредитном плече меньше средств идёт на залог, а значит при одном и том же депозите можно открыть больше сделок. В нашем примере мы можем открыть сделок в совокупности на 36 лотов – значение свободной маржи нужно разделить на значение маржи, то есть суммы залога под одну сделку объёмом 1 лот (кликните для увеличения):
При сделке в 1 лот и залоговым размером 1327 долларов, размер свободной маржи составит 8650 долларов и к открытию будет доступно ещё около 6,5 лотов. Если мы откроем ордер объёмом 6,5 лотов, то это будет пределом для текущего депозита. Если сделки пойдут в правильном направлении, то показатель свободной маржи будет расти за счёт незакрытой прибыли. По сути – можно открывать новые сделки, ведь размер депозита будет расти. Но вот делать этого на практике не стоит.
Что это такое простыми словами?
Маржа — сумма залога, которая должна обязательно быть на депозите для торговли у брокера.
Чтобы торговать на Форекс (да и любой другой бирже) большими объемами, нужен приличный начальный оборотный капитал.
У большинства трейдеров, особенно начинающих, его нет.
Чтобы дать возможность начать торговлю, брокер предоставляет им краткосрочный беспроцентный маржинальный кредит. Используя его, трейдер может делать покупки ордеров, объем которых намного превышает его собственный капитал. Сумма предоставленного кредита зависит от размера кредитного плеча.
Существует несколько видов маржи:
- обязательная маржа;
- маржа счета;
- доступная маржа;
- использованная маржа.
Обязательная маржа — минимальная сумма на счету, необходимая для открытия сделки.
Маржа счета — вся сумма депозита.
Доступная маржа — сумма на счету, которую можно использовать для открытия новых позиций.
Использованная маржа — сумма, уже использованная для покупки ордеров и заблокированная брокером на счету трейдера до их закрытия.
Обязательная маржа — минимальная сумма на счету, необходимая для открытия сделки.
Советник iTrader – Сигналы от профессионалов
Существует несколько формул. Для расчетов маржи в первую очередь определяют сумму сделки, размер КП и курс валют.
Суть маржинальной торговли из расчета на прибыль
Что такое маржа, мы ответили. Теперь давайте разберем, в чем заключается суть маржи. Если говорить просто, то суть маржи или маржинальной торговли сведена к следующему :
Инвесторы, размещая свой залоговый капитал, получают возможность управлять так называемыми целевыми кредитами, в дальнейшем выделяемыми под залог и при этом гарантировать своему депозиту, всевозможные потери по некоторым из открытых валютных позиций. Осуществлять выход на рынок Форекс, трейдеры могут исключительно через посредников. Эти организации брокерские или дилерские компании предоставляют им каналы связи (телефонные/компьютерные), дают котировки валют, а также предоставляют услуги по совершению торговых операций.
Как известно, в отличие от операций с валютой, которые связаны с реальными объемами или реальными поставками денег, участники рынка Forex, в особенности те, кто обладает небольшими капиталами, применяют метод торговли со страховыми депозитами, т.е. рычаговую или маржинальную торговлю (leverage trade либо margin trade).
Первый этап принято называть открытием позиций, а второй – закрытием. Когда позиция открывается, то реальных поставок валюты трейдеры не получают, но при этом вносят страховые депозиты, служащие компенсационной гарантией в случае убытков. После того как позиции будут закрыты, страховые депозиты возвращаются, и после этого проводится расчет либо прибыли, либо потерь.
В случаях возникновения убытков дилинговых компаний от определенных операций, перед инвесторами возникают обязательства в размере данных убытков, покрытие которых производится из залоговых депозитов. В ситуации противоположной – инвестор получает прибыль, то у дилинговой компании возникает обязательство перед инвестором, при этом прибыль будет зачислена на залоговый депозит трейдера.
Так как операции во время маржинальной торговли в обязательном порядке состоит из двух этапов (открытие/закрытие позиций), то прогнозируя усиление (удорожание), к примеру, Евро в отношении доллара, мы желаем приобрести за американскую валюту более дешевую европейскую, чтобы впоследствии продать ее, когда она снова станет дороже.
Имея большую покупательную способность, вы можете повысить свои доходы с меньшими затратами наличности. Но при этом маржа способна как повысить потенциальный доход , так и привести к убыткам.
Уровень маржи. Margin level
Со свободной маржой вроде разбирались, теперь перейдем к ее уровню. Это очень важный динамический показатель, за которым постоянно в автоматическом режиме следит дилинговый центр. Задача Margin level дать сигнал брокеру, о том, что вы достигли лимита вашего текущего счета.
Вычисляется уровень моржи следующим образом: Margin level = Eq/Marg x 100.
По сути, уровень маржи — это процентное соотношение средств, занятых в сделках к общему объему доступных трейдеру денег. И именно значение этого показателя является определяющим для принятия решения о введении в отношении трейдера Margin Call и Stop Out.
При этом стоит помнить, что закрыть ордера может и сам брокер, даже не спрашивая вашего мнения.
Выводы
Знание термина «маржа» и его влияние на торговлю с кредитным плечом необходимо для понимания методики расчета допустимого лота, рисков и нагрузки на депозит. Знания относятся к базовым, и не дадут точки входа в рынок, но внимание им рекомендуем уделить. Маржинальная торговля не терпит пренебрежения мелочами.
В комментариях напишите, все ли понятно в этом материале, если есть вопросы – обязательно задавайте их. Также делитесь соображениями по поводу тем, разбор которых хотели бы увидеть в будущем.
калькуляторов. Формула при ручном расчете:
Max Lot = Депозит/(Цена 1 Lot х Leverage)
Для примера с валютной парой EURUSD, после закрытия сделки из примера выше на счету осталось $9977,26. В этом случае:
Max Lot = 9977,26/(116900 х 1/100) = 8,54 лота.
Для USDCHF аналогичный расчет:
Max Lot = 9977,26/(100000 х 1/100) = 9,98 лота.
Если войдете в рынок с объемом, превышающим допустимый, в терминале появится уведомление о недостатке денег счету. Капитала не хватает для обеспечения залога, чтобы брокер одолжил недостающую для входа в рынок часть средств.
Уменьшаем объем до 8,0, и сделка заключается. Учтите – стоимость пункта при работе с большим объемом растет. Обратите внимание на свободную маржу на рисунке выше. В торговле задействована большая часть капитала.
